Инвестиции на рынке криптовалют. Перспективные формы инвестиционных инструментов на платформах блокчейн

Середину месяца мая 2017 года можно по праву назвать знаменательной датой для всего прогрессивного финансового мира, ведь именно в эти дни по настоящему громко заявило о себе новое направление инвестиций и организации финансовых отношений известное под названием криптовалюты.

Само появление цифровых валют состоялось давно, начиная с того, что в 2009 году появилась первая цифровая денежная единица — Биткоин. На протяжении всех последующих лет у большинства финансистов и инвесторов было весьма скептическое отношение ко всему, что нельзя потрогать руками в виде золотых слитков или шуршащих долларовых купюр.

Но времена быстро меняются, и настал тот момент, когда встал вопрос о том, в каком именно направлении будет двигаться развитие мировой финансовой системы, и криптовалюты поставили в этом отношении окончательную точку.

Надо признаться, что многие эксперты немало были удивлены тем, что за какие — то 2-3 месяца общая капитализация рынка криптовалют (которых более 800) выросла с 12 млрд. долларов до уровня более 100 млрд. Причем обороты торгов и платежей через криптосистемы превысили объем оборота некоторых традиционных платежных банковских систем.

Новые возможности, предоставляемыми рынком криптовалют, обычно ограничиваются такими формами как:

анонимность (что весьма озаботило правительства)
скорость финансовых транзакций, которые стали практически мгновенными
возможность масштабирования и распространения на любую экономическую систему. Т.е. варианты использования, как средство внутрикорпоративных расчетов и даже внутри отдельных социальных групп и сообществ
защищенность, так как практически невозможно взломать криптокошельки и тем более подменить (подделать) транзакцию
глобальность применения — нет ограничений по географии использования
отсутствие девальвационного момента, что обычно присуще стандартным валютным системам

Однако все эти формы лишь только вершина айсберга, и рынок криптовалют имеет гораздо большие возможности для развития имеющихся бизнес — процессов, так же как и создание базы для появления совершенно новых методов управления капиталом и инвестирования, о чем и будет рассказано в этой статье.

Криптовалюты и блокчейн — новые методы и формы инвестиций

Любая криптовалюта, как форма отношений между контрагентами (покупателем и продавцом), кроме чисто функции обеспечения сделки (исполнения контракта) имеет совершенно новые направления использования в качестве инвестиций и управления капиталом.

К таким формам, которые могу быть использованы, как в настоящий момент, так и в недалеком будущем, можно отнести следующие:

Инвестирование в криптовалюты. Это самый простой и доступный метод вложения капитала, и он основан на таком формате как ICO (initial coin offering). Как уже было сказано выше, сейчас на рынке создано и работает порядка 800 криптовалют, начиная от Биткоина и заканчивая сектором альткоинов. Суть метода инвестирования состоит в том, что покупают недооцененные рынком криптовалюты. Такую покупку можно делать, как на ресурсе разработчика валюты, так и через целую сеть специальных торговых площадок (криптобиржи).

Для убедительности можно привести такие примеры, что Биткоин с апреля по май 2017 года вырос с уровня 900 долларов до 2500 долларов. Такие альткоины, как Ethereum, Ripple или Nem, выросли в стоимости на тысячи процентов.

Естественно, такие инвестиции сопряжены с риском, так как многие из них создаются как обычные старт ап проекты. Поэтому лучше всего инвестировать в те монеты, капитализация которых на текущий момент составляет более 1 млрд. долларов.

Другое перспективное направление использования криптовалют для инвестиций является то, что такие традиционные активы, как акции и облигации, фьючерсы товарных рынков будут переведены на платформу блокчейн. В этом случае инвестор может напрямую выходить на фондовый рынок, минуя брокера и прочих посредников. Более того, сама акция, имея форму смарт — контракта блокчейн, может покупаться или продаваться помимо фондовой биржи, обычным образом — через индивидуальные сделки между покупателем и продавцом.

Т.е. в некотором смысле фондовые биржи могут стать торговыми площадками контрактов, где кроме акций и других подобных активов будут торговаться недвижимость, торговые марки, авторские права и т.д. Особый интерес такая форма сделок через систему блокчейн представляет для бизнеса, когда, чтобы привлечь капитал инвесторов (акционеров), не нужно проходить затратную процедуру акционирования, листинга.

Достаточно просто выпустить акции на платформах блокчейн, чтобы их покупала обычная публика. Причем доступ к такой форме акционерного финансирования получают не только крупные компании, но фактически это может сделать любой бизнес — начиная от магазина и заканчивая ресторанчиком.

Следующим направлением инвестирования, которое может быть использовано любым человеком — то это создание своего банка криптовалют. Любой желающий может собрать портфель криптовалют, любой суммы и предоставлять кредиты всем желающим, либо через ресурсы криптобирж, либо через собственный интернет — ресурс. Гарантией исполнения кредитором своих обязательств служит смарт — контракт блокчейн, где произведенная запись в реестре сделки и подтвержденная сетью (гарантом), защищает права, как кредитора, так и того, кто берет деньги в долг. Этот момент очень важный, так как позволяет практически свести до минимума издержки, связанные с получением кредита в обычном банке.
Несмотря на то, что криптовалюты предназначены для функционирования только в финансовых системах, платформы — блокчейн могут с успехом применяться и на консервативных рынках. Например, на рынке недвижимости. Здесь имеются следующие возможности.

Любая недвижимость через смарт — контракт может в цифровом виде иметь свою запись в реестре блокчейн. Т.е. вместо кадастрового свидетельства, техпаспорта будет криптографический уникальный код конкретного дома, земельного участка или квартиры.

Соответственно, имея такой цифровой формат, объект может быть продан, и непосредственно передан от продавца покупателю через смарт – контракт. В этом случае право (цифровой ключ) на объект будет передано при уплате причитающейся суммы.

Здесь надо отметить, что из этой сделки исключаются нотариусы, агенты недвижимости и даже государственные регистрирующие органы. Такие системы не есть что — то отвлеченное (из далекого будущего) — уже первые блокчейн — контракты недвижимости опробованы в Японии и также имеются пилотные проекты в Сингапуре.

Такой подход намного упрощает инвестирование в недвижимость, где инвестор не ограничен правовыми вопросами отдельной страны, юридической чистотой сделки и передачи денег. Все сделает умный контракт блокчейн, где вся сделка будет детально прописана цифровым кодом в реестре и остается в нем практически навечно.

В завершении

Кроме перечисленных существующих и перспективных форм использования платформ блокчейн и криптовалют в инвестиционной практике, разрабатываются такие направления, как индивидуальный (персональный) блокчейн. Любой человек может открыть на свой талант и способности проект финансирования, что позволит найти средства для полноценного развития личности, не завися от того, даст ли банк кредит на обучение или нет.