Инвестиционные операции банков и их типы

Инвестирование – деятельность, заключающаяся во вложении средств в различные финансовые инструменты, которые способны принести прибыль. Инвестиционные операции банка – операции, суть которых состоит в размещении привлеченных ресурсов в различные источники.

Это одна из самых больших статей дохода кредитного учреждения. Знания их помогут в выработке стратегии для успешного инвестирования не только банку, но и частному инвестору.

Политика банка в области инвестиций

Операции инвестиционного банка – действия с различными видами ценностей, которые вкладываются в разные финансовые инструменты для получения дохода или определенного социального эффекта.

Объектами операций выступают:

• ценные бумаги;
• имущество;
• депозиты;
• различные товары;
• интеллектуальные ценности;
• имущественные и неимущественные права;
• прочие объекты собственности.

Активные операции банков: кассовые – кредитные – инвестиционные — это все шаги, предпринимаемые учреждением для извлечения прибыли. И инвестиционные операции занимают существенную долю.

Привлекая средства, банк не только должен гарантировать их сохранность, сгенерировать и выплатить прибыль, но и повысить их ликвидность. Анализ инвестиционной сферы и инвестиционных операций банка показывает, что политика в области инвестиций должна быть направлена на обеспечение определенного соотношения между первичным и вторичным резервами бумаг, в которые инвестировал банк.

Инвестиционные операции банка – это покупка большого числа ценных бумаг, выпущенных компаниями, обществами и государственными структурами, различаются уровнем надежности.

Основные операции инвестиционного банка:

• приобретение бумаг сторонних организаций;
• эмиссия собственных финансовых инструментов.

Важно! Работа банка в сфере инвестиций нацелена на долгосрочное кредитование различных отраслей, привлечение средств. Основными источниками здесь являются депозиты, выпуск собственных инструментов, межбанковские кредиты.

Типы инвестиционных банков

Рассмотрим инвестиционные банки их типы и операции.

Сегодня выделяют два типа:

1. Кредитные учреждения, проводящие сделки лишь с ценными бумагами.
2. Учреждения, предоставляющие долгосрочные кредиты.

В первом случае, банки являются эмитентами бумаг либо агентами по приобретению части выпуска, которая не была размещена компанией. Кредитные учреждения диктуют размер, условия и сроки выпуска, определяют тип бумаг и дают гарантии по их приобретению.

Сегодня это банки, которые проводят сделки с ценными бумагами корпораций. Они являются посредниками в получении ресурсов компаниями.

Основные функции банков:

• организация вторичного размещения бумаг;
• посредничество в случае размещения международных бумаг;
• консультации бизнеса касательно инвестиционных стратегий, ведения и оптимизации отчетности.

Второй тип инвестиционного банка – это акционерное общество. Это инвестиционный банк: функции операции которого сводятся к кредитованию различных отраслей хозяйства, реализации целевых программ.

Банк этого типа:

• проводит сделки на рынке ссудного капитала;
• развивает финансовые услуги;
• приобретает государственные долговые бумаги;
• кредитуют население.

Их особенность заключается в проведении операций по кредитованию с повышенным уровнем риска. Вследствие этого они часто используют кредиты других финансовых структур.

Особенности инвестиционной деятельности банков

Чтобы понять инвестиционные операции банка, необходимо понять суть инвестирования и его виды. Основное направление инвестирования сегодня — это вложения в бумаги различных компаний, игра на фондовом и валютном рынках, прочие вложения в финансовые активы.

Существуют два вида вложений:

• прямое. Цель инвестирования: вклад в уставной капитал и получение через какое-то время дивидендов на это. Для банков данный вариант неприемлем: постоянно меняющиеся внешние и внутренние факторы не дают гарантии получения прибыли, а банк оперируют денежными средствами, привлеченными под процент и определенное время, поэтому он должен быть уверен в получении дохода;
• портфельное: инвестирование в привлекательные и доходные бумаги. Это основной вид инвестиционных операций кредитного учреждения.

Операции инвестиционного банка имеют ряд особенностей:

1. использование в работе заемных ресурсов. Т.е. доход банка складывается из разницы между полученной в результате инвестировании прибыли и выплатами своим кредитором.
2. Доход, полученный от вложений, совпадает по времени с издержками, который понес банк в результате своих действий. К примеру, банк привлек депозит на один месяц и вложил эти средства в облигации. По истечении месяца он должен продать эти акции, покрыть расходы по их продаже, выплатить проценты по депозиту и получить прибыль. То есть, доход банк получает после покрытия всех затрат.

Исходя из этого, в процессе формирования портфеля бумаг банки исходят из принципов:

• оптимизация портфеля инвестиций по видам бумаг, времени;
• получение максимальной прибыли;
• снижение рисков к минимуму;
• синхронизация денежных поступлений и расходов во времени;
• оптимизация налогооблагаемой базы.

Важно! Главная задача банка – самый высокий доход при малом уровне риска. При этом существуют два основных вида рисков: рыночный (доход зависит от политической и экономической ситуации, которая влияет на весь рынок в целом) и специфический (действия и события, происходящие в самом кредитном учреждении).

Что в итоге

Кредитное учреждение вкладывает свободные ресурсы в финансовые инструменты. Чтобы определить, насколько успешным было инвестирование, доходы от него сравнивают с другими видами инвестиций, к примеру, кредитами.

Операции инвестиционного банка связаны с решением большого числа задач, которые принимаются, опираясь на рыночную, политическую конъюнктуру. Чтобы быстрее реагировать на любые изменения на рынке, банк становится участником торгов, проводит внебиржевые сделки. Важнейшим элементом операций выступает формирование стратегии и тактики в менеджменте портфелем инвестиций.

Получите книгу БЕСПЛАТНО!

Как за счет государства заработать на недвижимости свой первый миллион

Получить книгу