Образовательный портал для
финансовой свободы
Только реальные рабочие схемы и перспективные направления
8 800 777 40 35
Звонок по России бесплатный

Криптовалютные инвестиции: что такое смарт-контракт, возможности и риски

Одним из основополагающих факторов, без которого немыслимо понятие инвестиционная прибыль, является гарантия или надежность возврата вложенных инвестором денег.

Так, например, инвестору, вложившему свои капиталы в банковский депозит, гарантом возврата инвестиций является не только банк, с которым заключена сделка, но и частично обязательства по сохранности банковского вклада берет на себя государство (в виде страхования сбережений). Если же говорить о таких типах инвестиций, как акции, облигации и другие ценные бумаги, то посредником в сделке, который берет на себя обязательство возврата вложенных инвестором активов, является брокерская компания или дилер.

Во всех возможных типах  инвестиционных сделок — начиная от рынка Форекс до инвестиций в девелоперские проекты, как видно, используется институт посредников — гарантов, которых существует огромное множество — со своими правилами, степенью надежности и целями.

Можно ли говорить о том, что такие посредники — гаранты могут обеспечить надежность активов инвестора?

Скорее нет, чем да. И как показывает опыт последних лет — это стало довольно типичным явлением. Банки разоряются и закрываются один за другим. Брокеры валютного рынка практически полностью себя дискредитировали, и мало найдется того, кто станет им доверять свои деньги. Тоже касается и фирм застройщиков и прочих инвестиционных компаний, пенсионных фондов, ПИФ и других посредников, желающих безбедно существовать за счет денег инвесторов.

Но, к счастью, современные технологии, в том числе и связанные с цифровой экономикой, позволяют решить проблему надежности посредничества или гарантий при совершении не только инвестиционных сделок на финансовых рынках. Практически этой новой формой сетевых гарантий можно охватить все типы сделок между людьми, начиная от покупки квартиры и заканчивая голосованием по выборам президента страны. Речь в данном случае идет о блокчейн — технологиях и смарт — контракте.

В этой статье будет рассказано о том, что такое смарт – контракт, на каких принципах он работает, какие преимущества при использовании смарт контракта получает инвестор. А также о том, какие существуют риски и ограничения использования этой новой технологии цифрового доверия.

Что же такое смарт-контракт на самом деле?

Несмотря на совершенную новизну этого понятия и его непосредственную связь с цифровыми технологиями, все же сам принцип «умного  договора» (если дословно перевести с англ. языка) был известен тысячи лет назад. Таким способом, сделать посредником или гарантом не человека, а некоторую стороннюю систему или событие ,были  практики в самой глубокой древности — начиная со времен Древнего Вавилона, это, так называемая, «хавала».

Этот вариант гарантии сделки или гарантии сохранности финансовых операций (прежде всего) строился на том, что ее мерой обеспечения было какое — то событие или вещь, которые при определенном сочетании могли реализовать сделку, либо при отсутствии такого сочетания – отклонить исполнение обязательства.

Общий принцип работы смарт - контракта
Общий принцип работы смарт — контракта

Для этого использовались специальные письма с шифрами, особая знаковая система или просто монета, разломленная на две части. Если ее части совпадали, то ценность передавалась в руки того, кто предъявил искомую половину или шифр (письмо).

С развитием финансовых рынков и появлением банков, как наиболее надежных институтов и гарантов сделок, то стали использовать всем известные банковские аккредитивы, когда банк перечислял деньги продавцу только тогда, когда покупатель вступит в права пользования проданным ему товаром. Особенно это имело большое значение при осуществлении сделок, связанных с перевозкой товаров на большие расстояния, в том числе и морским путем (использование коносамента) при освоении заморских колоний Нового Света.

Если рассматривать примеры сегодняшнего дня, то классическим прототипом смарт-контракта является сервис защиты покупателя на Aliexpress (и не только на этой торговой площадке) — escrow – сервис. При оплате товара сумма сразу списывается с покупателя, но продавец не получает этих денег до тех пор, пока не выполнится одно из двух условий: либо покупатель подтвердит получение товара, либо с момента проведения сделки пройдет определенное время. После выполнения любого из этих условий произойдет автоматическое перечисление средств на счет продавца.

Таким образом, можно сделать вполне однозначно определение, что смарт-контракт — это автоматически исполняющийся процесс, в котором предусмотрены все возможные варианты развития событий и отсутствует возможность внесения изменений. Обязательным условием существования смарт-контракта является наличие среды исполнения.

Так создается простейший смарт контракт на криптовалютном кошельке
Так создается простейший смарт контракт на криптовалютном кошельке

В настоящее время смарт-контракты реализуются в разнообразных блокчейн системах, среди которых одной из самых известных является система Ethereum, разработанная специально для обеспечения их функционирования.

Эфириум, как основная платформа  для смарт – контрактов
Эфириум, как основная платформа  для смарт – контрактов

Смарт-контракты вполне серьезно рассматриваются как альтернатива существующим биржам для проведения сделок с ценными бумагами. Учитывая тот факт, что ценные бумаги в настоящее время практически все имеют цифровую (бездокументарную) форму и существуют только в виде электронных реестров, перевод торговли ценными бумагами в блокчейн лишь вопрос времени.

Сферы применения смарт контракта могут быть различные. Например:

  • В сфере недвижимости можно заменить договор купли — продажи и его нотариальное заверение, и даже государственную регистрацию сделки, единым смарт — контрактом, где будут прописаны все условия перехода права собственности, оплата денег и соответственно автоматическая регистрация в государственном реестре сделок по недвижимости. Это не только намного упростит сам процесс оформления сделки, но и избавит рынок от множества посредников. Это существенно сократит затраты на проведение таких сделок, как со стороны покупателя, так и продавца.
Смарт контракты на платформе криптовалюты Ripple  или XRP
Смарт контракты на платформе криптовалюты Ripple  или XRP
  • Поскольку смарт — контракт это гарантия, то очень уместно его применение в сфере страхования. В таком контракте прописывается условие получения страхового возмещения при наступлении какого — то определенного события – страхового случая. Например, угон автомобиля. Как только данный факт будет зафиксирован в смарт — контракте (это может быть связано базой данных учета угнанных автомобилей ГИБДД), как тут же автоматически пострадавшему клиенту выплачивается страховое возмещение.
  • Кроме финансовой сферы смарт — контракт очень органично вписывается в сферу услуг. Например, оптимальной сферой использования смарт контракта является предоставление медицинских услуг — т.е. в едином электронном контракте прописана вся цепочка предоставления услуг в поликлинике — от момента регистрации пациента до получения им рецепта и лекарства в аптеке. Не стоит и говорить, что это сократит не только время обслуживания, но и сэкономит средства пациента, так как вся услуга будет реализована через один договор (контракт), а не через множество сделок (поликлиника, лаборатория, анализы, аптека, транспорт).
  • Смарт — контракт необходим в коммерческих сделках, в том числе и на рынках, где используются различные формы договоров. И, например, поставку товара через множество посредников и логистических компаний можно заменить одним сквозным смарт — контрактом, в котором будут прописаны все этапы доставки товара, до получения его покупателем.

Риски использования смарт – контрактов

Несмотря на то, что блокчейн — технологии являются почти совершенной системой, обеспечивающей полноту выполнения условий договора между контрагентами, все же не следует забывать, что и блокчейн, и смарт — контракт – это специальные программные продукты, которые пишутся  людьми. Как итог — несовершенство человека отражается и в том, как будут работать подобные цифровые системы.

Рассмотрим типичные риски, с которыми может столкнуться пользователь смарт — контрактов:

  1. Риск, связанный с допущенными ошибками при разработке смарт — контракта.

Правила написания смарт-контрактов на текущий момент не формализованы, но главное — не описаны правила их верифицирования. При этом нет возможности внести в смарт-контракт изменения, так как он по определению неизменяем.

Простейший пример: заключается смарт-контракт, по условиям которого покупатель резервирует сумму для перевода денег при поступлении на склад товара. Но программный код смарт-контракта был написан с ошибкой — не была реализована процедура проверки поступления товара на склад. В результате деньги покупателем уплачены, но к продавцу никогда не попадут, вне зависимости от того, поставил он товар или не поставил. Деньги для продавца потеряны.

Особенно тщательно должны разрабатываться и тестироваться смарт-контракты при ICO на рынке криптовалют.

  1. Уязвимость используемых для смарт контрактов исходных баз данных.

Большинство смарт — контрактов построено на использовании баз данных, с помощью которых реализуется система выбора и учета условий его исполнения.

Это могут быть базы данных, как приводилось в примере выше, по страховому случаю угона автомобиля или базы по клиентам в поликлинике. Если в этой базе данных происходит несанкционированное изменение и это не отражено в смарт – контракте, то прохождение какой — либо части сделки по нему будет автоматически заблокировано.

Например, не трудно представить себе ситуацию, когда инвестор покупает акции компании по какому — то валютному курсу, который прописан в смарт — контракте. Если же в смарт — контракте некорректно отражена ссылка на базу данных по курсам валют или кто — то умышленно исказил там информацию, то такая сделка не состоится и смарт — контракт не будет реализован.

  1. Утрата доступа к интерфейсу пользователя смарт — контрактом.

Все блокчейн – системы, смарт — контракты и прочие форматы использования  цифровыми данными обладают определенным уровнем криптографической защиты. Если пользователь по какой -либо причине утерял свой пароль, специальные цифровые ключи доступа или идентификации, то он теряет и право пользоваться всей системой.

Хранить такие ключи можно разными путями,  в том числе и с помощью «холодных» цифровых кодов, включая и бумажные носители, на которых имеются специально нанесенные защитные ключи в виде QR — кода.

Смарт – контракт и его защита
Смарт – контракт и его защита
  1. Отсутствие правового поля.

Невыполнение обычного контракта в реальном мире может являться предметом судебного разбирательства. Мир блокчейн в настоящее время не является объектом правового поля. Все сделки, проводимые в рамках смарт-контрактов, обеспечиваются только доброй волей участников.

Хотя надо признать, что многие правительства стран серьезно озаботились проблемой цифровой экономики и стали  усиленно наращивать свои усилия по правовой регламентации не только обращения криптовалют и налогового контроля за ними, но и регулирования процессов, связанных с обеспечением прав и защит интересов участников сделок по смарт — контрактам.

В заключение

Остается только отметить, что инвесторам и всем тем, кого интересует финансовая свобода и экономическая независимость, следует внимательно следить за тем, что происходит в цифровой среде. Недалек тот день или время, когда не будет посредников — ни брокеров, ни даже нотариусов с адвокатами, а будет соглашение между двумя контрагентами — продавцом и покупателем.

Добавить в закладки
x

ПОЛУЧИТЕ ПОДАРОК
ОТ СПИКЕРА